Раздел 4

Россия, будучи крупной экономикой и важным игроком на сырьевых рынках, остро чувствует на себе воздействие описанных глобальных трендов. В ближайшие 5−7 лет эти макротренды создают для РФ комплекс вызовов, но также и определённые возможности. Рассмотрим ключевые аспекты.

В ответ на структурные изменения внешней среды Россия выработала ряд подходов:

Приняты программы по локализации в ключевых отраслях (авиа, машиностроение, фармацевтика, электроника). Ускоряется разработка отечественной элементной базы (проект «Байкал», «Эльбрус» в микроэлектронике) и программных продуктов. Банк России рекомендовал финансовому сектору перейти на отечественное ПО к 2024−2025 гг. Однако полного замещения достичь сложно, реалистичнее цель — снизить критическую зависимость.

Энергоресурсы перенаправляются в Азию: построены новые трубопроводы (Сила Сибири для газа), наращиваются мощности по сжиженному газу (Ямал СПГ, проекты в Арктике и на Дальнем Востоке). Выход на рынки сжиженного природного газа (СПГ) особенно важен, так как позволяет отвязаться от стационарных трубопроводов в Европу. По нефти — развитие инфраструктуры на Восток (порт Козьмино, железнодорожные маршруты). В несырьевом экспорте — ставка на Африку, Латинскую Америку (продвижение продовольствия, удобрений, машиностроения через межправительственные комиссии, бартерные схемы, расчёты в нацвалютах).

В рамках ЕАЭС реализуются меры для бесшовной торговли (цифровые транспортные коридоры, сопряжение таможенных систем). С Китаем достигнуты договорённости о росте доли рубля и юаня в взаиморасчётах (более 70% торговли РФ—КНР теперь без доллара). Ведётся работа над Cеверным морским путём (СМП) как альтернативой Суэцкому каналу — это может усилить транзитную роль РФ между Азией и Европой в будущем, если инфраструктура будет развита.

Глобальный тренд на декарбонизацию представляет, пожалуй, главную долгосрочную угрозу для России как одного из крупнейших поставщиков ископаемого топлива. Экспорт нефти, газа и угля исторически обеспечивает значительную часть доходов бюджета и валютной выручки страны (около 50% экспортных поступлений в допандемийные годы). Если мировое сообщество последовательно сократит потребление этих видов топлива, Россия столкнётся с структурным падением спроса на свой основной экспортный товар. Уже сейчас заметны первые сигналы: Европа — некогда крупнейший покупатель российского газа (~150 млрд м³/год по трубопроводам) — к 2023 году практически отказалась от него, заменив СПГ и поставки от других. В перспективе ЕС планирует снизить потребление газа на 30% к 2030 г. и более чем на 60% к 2040 г. (в рамках Fit for 55 и REPowerEU). Это означает, что даже при гипотетической нормализации отношений экспорт газа в Европу восстановится лишь частично. Аналогично, европейский рынок нефти для РФ сузился из-за эмбарго и введения ценового потолка.

Однако энергетический переход несёт и определённые возможности для РФ. Во-первых, Россия обладает огромными территориями и природными ресурсами, которые могут быть востребованы в низкоуглеродном мире.

Например:

У России большой потенциал ветра (особенно в Арктике, на побережьях) и солнца (Юг, Сибирь). Хотя пока доля ВИЭ (без ГЭС) в генерации <1%, в теории избыток дешёвой зеленой энергии мог бы использоваться для производства экспортоориентированного водорода или энергоёмких «зелёных» продуктов (алюминий, сталь).

До 2022 г. обсуждались проекты экспорта водорода в Европу — например, «розового» водорода, полученного электролизом на АЭС (у РФ мощный атомный сектор). Сейчас европейский рынок для РФ закрыт политически, но в мире формируется спрос (Япония, Южная Корея планируют импортировать NH₃ и H₂ для энергетики). Россия как крупный производитель природного газа может также развивать «синий» водород (метан + улавливание CO₂). Технологически это сложно и требует инвестиций, но даст шанс использовать газ в декарбонизированном виде.

Огромные лесные массивы и болота делают Россию одним из главных потенциальных игроков на рынке углеродных единиц (carbon credits). При правильной системе учёта и охраны лесов РФ могла бы продавать квоты на поглощение CO₂, монетизируя свой природный капитал. Пока этого нет (внутренний рынок углерода только пилотируется), но потенциал значителен.

Энергопереход повысил спрос на никель, медь, литий, кобальт, платину, редкоземы. Россия богата многими из этих ресурсов (никель, медь, платина, кобальт, редкоземельные металлы). Развитие их добычи и переработки может обеспечить РФ новую экспортную статью взамен углеводородов. Уже сейчас ~5% мирового производства кобальта и редкоземельных концентратов — российские. Рост этого сектора стратегически важен.

В условиях декарбонизации мир обращает внимание на атом как стабильный безуглеродный источник. Россия (госкорпорация «Росатом») — один из лидеров глобального атомного инжиниринга, строит реакторы за рубежом (присутствие в 12+ странах) и держит ~40% рынка обогащения урана. Спрос на новые АЭС и топливо потенциально возрастёт к 2030 г. (особенно небольшие модульные реакторы). Политические барьеры тут меньше, чем в торговле нефтегазом, поэтому Росатом остаётся ценным активом международного сотрудничества (даже Венгрия, Турция — члены НАТО — продолжают проекты с ним). Развитие ядерной энергетики внутри РФ (цель достичь 25% в выработке к 2045 г.) также вписывается в низкоуглеродную стратегию.

В рамках адаптации к энергопереходу обозначились следующие направления:

Минэкономразвития реализует планы структурной перестройки, предполагая к 2030 г. снизить долю нефтегазовых доходов бюджета и нарастить несырьевой экспорт (ИТ-услуги, машиностроение, агро). Например, экспорт сельхозпродукции РФ уже ~$ 41 млрд (2021) — близко к экспорту газа. Укрепление позиций на глобальном рынке продовольствия (зерно, масло) — один из способов компенсировать углеводородные потери.

Вместо экспорта нефти и газа — перерабатывать их в нефтехимию, пластики, удобрения с более высокой добавленной стоимостью (и потенциально меньше зависеть от сужающегося рынка топлива). Есть проекты новых нефтехимических кластеров (Амурский ГХК под этилен и пластики, газохимия на Ямале и пр.). Хотя спрос на нефть как топливо может снизиться, спрос на нефть как химическое сырье (пластмассы, синтетика) сохранится дольше. Россия стремится занять эту нишу.

До санкций существовала «дорожная карта» развития водородной энергетики с пилотными экспортными проектами на 2030 г. Сейчас ориентиры сместились на внутренний рынок и дружеские страны (например, обсуждается РФ—КНР сотрудничество по водороду). Ведутся НИОКР по электролизёрам, создан консорциум вузов и компаний. Если удастся к концу десятилетия наладить производство водорода в промышленных масштабах, Россия сможет подключиться к глобальным водородным цепочкам, которые начнут формироваться.

В 2022—2023 гг. реализован пилотный проект Сахалинской области по достижению углеродной нейтральности, введены элементы торговли квотами на выбросы в регионе. Планировалось распространить эту систему по стране, однако процесс приостановлен. Тем не менее крупные компании (особенно экспортеры в ЕС) внедряют корпоративные стратегии снижения выбросов, готовятся к отчётности по углеродному следу. Вероятно, по мере созревания внешних рисков Россия введёт и федеральную систему учёта/торговли выбросами, что позволит интегрироваться с международными рынками углерода.